| MCSHOA SUMMARY | ||||||||||||
| RESULTS FOR FEBRUARY 1, 2002 - FEBRUARY 28, 2002 | ||||||||||||
| CHECKING ACCOUNT | 2/28/2002 | YTD | ||||||||||
| EXPENSES | ||||||||||||
| Lighting, Repairs/Electricity | $ 8.95 | $ 18.86 | ||||||||||
| Insurance | $ - | $ 732.00 | ||||||||||
| Commons Maint. | $ - | $ 375.00 | ||||||||||
| Misc. Expense | $ - | $ 34.90 | ||||||||||
| Office Expense - Stamps, copies, supplies | $ 120.23 | $ 251.24 | ||||||||||
| Transfer to Common Area Reserve Fund | $ - | $ - | ||||||||||
| Annual Meeting/Events - Room Rental | $ 25.00 | $ 25.00 | ||||||||||
| Fees, Dues | $ - | $ 327.00 | ||||||||||
| Taxes - Fed $309, State $62 | $ 371.00 | $ 371.00 | ||||||||||
| Tree Rebate | $ - | $ - | ||||||||||
| Tree Removal | $ - | $ - | ||||||||||
| TOTAL EXPENSES | $ 525.18 | $ 2,135.00 | ||||||||||
| INCOME | ||||||||||||
| Transfer from Common Area Reserve Fund | $ - | $ - | ||||||||||
| Dues - | $ 8,580.00 | $ 11,388.00 [1] | ||||||||||
| Dividends | $ 22.79 | $ 42.69 | ||||||||||
| Disclosure Packets | $ - | $ - | ||||||||||
| TOTAL INCOME | $ 8,602.79 | $ 11,430.69 | ||||||||||
| CHECKING ACCOUNT SUMMARY | ||||||||||||
| 02/01/02 Opening Bal. | $ 24,378.54 | Double-check | ||||||||||
| 02/28/02 Ending Bal. | $ 32,456.15 | no problem | ||||||||||
| COMMON AREA RESERVE FUND SUMMARY | ||||||||||||
| 02/01/02 Opening Bal. | $ 9,873.02 | |||||||||||
| Plus Dividends | $ 7.68 | |||||||||||
| Transfer from (to) Checking | $ - | |||||||||||
| 02/28/02 Ending Bal. | $ 9,880.70 | |||||||||||